ชื่อบทความที่เผยแพร่ |
การประยุกต์ใช้ Capital Asset Pricing Model (CAPM) ลงทุนในตลาดหลักทรัพย์แห่งประเทศไทย
The Application of Capital Asset Pricing Model (CAPM) to investing in The Stock Exchange of Thailand (SET)
|
วัน/เดือน/ปี ที่เผยแพร่ |
3 ตุลาคม 2563 |
การประชุม |
ชื่อการประชุม |
การประชุมวิชาการทางธุรกิจและนวัตกรรมทางการจัดการระดับชาติ |
หน่วยงาน/องค์กรที่จัดประชุม |
วิทยาลัยบัณฑิตศึกษาการจัดการ มหาวิทยาลัยขอนแก่น |
สถานที่จัดประชุม |
วิทยาลัยบัณฑิตศึกษาการจัดการ มหาวิทยาลัยขอนแก่น |
จังหวัด/รัฐ |
ขอนแก่น |
ช่วงวันที่จัดประชุม |
3 ตุลาคม 2563 |
ถึง |
3 ตุลาคม 2563 |
Proceeding Paper |
Volume (ปีที่) |
2563 |
Issue (เล่มที่) |
1 |
หน้าที่พิมพ์ |
750 - 759 |
Editors/edition/publisher |
น.ส.กรรยา สกลสุขสวัสดิ์ |
บทคัดย่อ |
การศึกษานี้มีวัตถุประสงค์เพื่อประเมินมูลค่าหลักทรัพย์โดยใช้แบบจำลอง CAPM และสร้างกลุ่มหลักทรัพย์ที่มีประสิทธิภาพ โดยใช้ Efficient Frontier กลุ่มตัวอย่างที่ศึกษาในครั้งนี้ คือ หลักทรัพย์ที่มีมูลค่าตลาด (Market Capitalization) สูงที่สุด 2 อันดับของกลุ่มอุตสาหกรรมในตลาดหลักทรัพย์แห่งประเทศไทย รวม 16 หลักทรัพย์ ผลการศึกษาส่วนที่ 1 การประเมินมูลค่าหลักทรัพย์โดยใช้แบบจำลอง CAPM พบว่า มีหลักทรัพย์จำนวน 7 ตัว ที่มีอัตราผลตอบแทนที่เกิดขึ้นจริงมากกว่าอัตราผลตอบที่คาดหวังของหลักทรัพย์ (Undervalue) ซึ่งเป็นหลักทรัพย์ที่ควรลงทุน ส่วนหลักทรัพย์ที่เหลือจำนวน 9 ตัว เป็นหลักทรัพย์ที่มีอัตราผลตอบแทนที่เกิดขึ้นจริงต่ำกว่าอัตราผลตอบที่คาดหวังของหลักทรัพย์ (Overvalue) ซึ่งเป็นหลักทรัพย์ที่ไม่ควรลงทุน ส่วนที่ 2 สร้างกลุ่มหลักทรัพย์ที่โดยกำหนดอัตราผลตอบแทนของกลุ่มหลักทรัพย์ให้อยู่ในช่วง 0.33% ถึง 26.71% กลุ่มหลักทรัพย์ที่แสดงบนเส้น Efficient Frontier เป็นกลุ่มหลักทรัพย์ที่ให้อัตราผลตอบแทนสูงที่สุด ณ ระดับความเสี่ยงหนึ่ง หรือความเสี่ยงต่ำที่สุด ณ อัตราผลตอบแทนหนึ่ง |
ผู้เขียน |
|
การประเมินบทความ (Peer Review) |
ไม่มีผู้ประเมินอิสระ |
มีการเผยแพร่ในระดับ |
ชาติ |
รูปแบบ Proceeding |
Full paper |
รูปแบบการนำเสนอ |
Oral |
เป็นส่วนหนึ่งของวิทยานิพนธ์ |
เป็น |
ผลงานที่นำเสนอได้รับรางวัล |
ไม่ได้รับรางวัล |
แนบไฟล์ |
|
Citation |
0
|
|